I Trader al Dettaglio Superano i Professionisti nel 2025 tra la Volatilità dei Dazi di Trump e l'Impennata dell'Oro

• I trader retail hanno acquistato 3 miliardi di dollari in azioni il 3 aprile durante un crollo del 5% dell'S&P 500.

• Hanno continuato ad acquistare il giorno successivo nonostante un ulteriore calo del 6%, posizionandosi precocemente per la ripresa.

• L'S&P 500 è salito del 21% dal 2 aprile; gli afflussi negli ETF retail hanno battuto gli ultimi cinque anni combinati, secondo i dati VandaTrack.

I trader retail nel 2025 hanno schiacciato i professionisti di Wall Street con afflussi record e successi nell'acquisto dei ribassi durante le tariffe di Trump. Scopri la loro strategia TACO, i successi degli ETF e le intuizioni chiave per gli investitori oggi.

Come hanno fatto i trader retail a superare i professionisti nel 2025?

I trader retail nel 2025 hanno frantumato i record precedenti inondando il mercato azionario di liquidità, superando tutti gli anni precedenti del 53% e ottenendo rendimenti migliori degli investitori istituzionali. Nonostante il panic selling di Wall Street durante eventi come gli annunci tariffari del Presidente Trump, gli investitori retail hanno acquistato in modo aggressivo, in particolare 3 miliardi di dollari di azioni solo il 3 aprile. La loro strategia guidata dalla convinzione, contrastando la cautela professionale, ha portato a rapporti profitti-perdite più elevati e performance superiori sia nelle azioni che negli ETF.

Cosa ha guidato la partecipazione record dei trader retail nel 2025?

L'attività di trading retail nel 2025 ha raggiunto massimi mai visti dalla saga GameStop del 2021, alimentata da maggiore sofisticazione e accesso ai dati. JPMorgan ha riportato un salto del 50% nel volume di trading retail rispetto al 2024, superando la mania dei meme stock del 14%. Gli investitori sono passati dai conti correnti ai mercati, con oltre un 25enne su tre che investe entro i 22 anni—in aumento rispetto al 6% del 2015.

Un documento di lavoro di ricercatori della Chapman University, Boston College e University of Illinois Urbana-Champaign ha confermato che l'attività retail ha eguagliato i picchi del 2021 ma con un'esecuzione più disciplinata. Viraj Patel, vice responsabile della ricerca presso Vanda, ha notato: "L'investitore retail medio sta diventando più sofisticato", grazie a un migliore timing e giocate accurate. Mark Malek, chief investment officer presso Siebert Financial, ha aggiunto: "Sono stati molto più accurati dei miei colleghi nello spazio istituzionale."

Domande frequenti

Qual è stato il più grande acquisto giornaliero di azioni retail nel 2025?

Il 3 aprile 2025, i trader retail hanno acquistato oltre 3 miliardi di dollari in azioni durante un calo dell'S&P 500 di quasi il 5% innescato dalle tariffe del Presidente Trump. Hanno persistito il giorno successivo durante un ulteriore calo del 6%, secondo i dati VandaTrack, preparando i guadagni mentre i mercati rimbalzavano.

Perché i trader retail hanno favorito ETF come GLD nel 2025?

A partire da maggio 2025, gli investitori retail hanno sempre più allocato negli ETF, con massicci afflussi in SPDR Gold Shares (GLD) che hanno superato i cinque anni precedenti combinati. I prezzi dell'oro sono saliti oltre il 65%, superando SPY e QQQ, mentre i trader inseguivano vincitori provati come Tesla, Nvidia e Palantir.

Punti chiave

• Afflussi record: La liquidità retail nelle azioni è aumentata del 53% rispetto ai picchi precedenti, superando i professionisti durante i panici.
• Successo del TACO trade: Scommettere sulle inversioni delle politiche di Trump ha prodotto vittorie costanti, secondo il professore dell'University of Notre Dame Zhi Da.
• Dominio degli ETF: GLD e i migliori performer come Nvidia hanno prodotto rendimenti superiori; diversificare e temporizzare strategicamente i ribassi.

Cos'è il TACO trade abbracciato dai trader retail?

Il "TACO trade", coniato da Zhi Da, professore di finanza presso l'University of Notre Dame, sta per "Trump Always Chickens Out". I trader retail hanno acquistato in modo aggressivo quando le politiche di Trump hanno causato ribassi di mercato, anticipando inversioni—una strategia che ha avuto successo ripetutamente nel 2025.

Conclusione

Nel 2025, i trader retail hanno dimostrato notevole resilienza e lungimiranza, superando le istituzioni attraverso l'acquisto dei ribassi durante la volatilità tariffaria di Trump e investimenti strategici negli ETF. Fonti come VandaTrack, Arun Jain di JPMorgan—che l'ha definito un "anno di successo"—e Bespoke Investment Group, che lo ha chiamato il "secondo miglior anno per l'acquisto dei ribassi dai primi anni '90", sottolineano questo cambiamento. Man mano che la sofisticazione retail cresce, gli investitori dovrebbero monitorare queste tendenze per opportunità future.

I trader retail hanno acquistato 3 miliardi di dollari in un giorno durante il panico tariffario di Trump

Il momento cruciale è arrivato nella settimana del 2 aprile 2025, quando il Presidente Trump ha annunciato tariffe radicali soprannominate "liberation day", colpendo l'economia globale. L'S&P 500 è crollato, i fondi istituzionali hanno venduto, ma i trader retail sono entrati in massa, acquistando oltre 3 miliardi di dollari il 3 aprile durante un calo di quasi il 5%. Hanno acquistato di più il 4 aprile durante un altro calo del 6%, secondo VandaTrack.

Entro il 9 aprile, Trump ha sospeso la maggior parte delle tariffe, innescando un rally dell'S&P 500 del 9,5%. Dal 2 aprile, l'indice è salito oltre il 21% e si è diretto verso un guadagno annuale del 17%, premiando le posizioni retail precoci. Senza Roaring Kitty, il cui ultimo avvistamento è stato a gennaio prima dell'inaugurazione di Trump, il "dumb money" ha operato in modo indipendente.

La partecipazione retail a Wall Street raggiunge massimi mai visti nemmeno nella saga GameStop

Questo aumento si è costruito sullo slancio dell'era pandemica di Keith Gill, soprannominato da Google "il più grande investitore retail al mondo". La quota retail del totale delle operazioni ha eguagliato i livelli dello squeeze di GameStop. L'analista quantitativo di JPMorgan Arun Jain ha evidenziato acquisti rapidi durante i drawdown, mentre la sofisticazione si è evoluta oltre la rappresentazione del film "Dumb Money" di Pete Davidson.

I portafogli retail hanno battuto i basket AI di JPMorgan nei rapporti di profitto. Le partecipazioni in ETF hanno superato SPY e QQQ. L'attenzione si è spostata su vincitori costanti come Tesla, Nvidia e Palantir rispetto ai meme come OpenDoor.