Saoedische prins stelt fonds uit en richt zich op technologie in groeifase

• Prins 'sluit toekomstig fonds niet uit'
• Verschuiving van focus naar hoge groei
• Investeerders geven voorkeur aan fintech en logistiek

Het in Dubai gevestigde investeringsbedrijf KBW Ventures verhoogt zijn focus op latere-fase techinvesteringen en stelt plannen voor een speciaal fonds uit, zo heeft oprichter prins Khaled bin Alwaleed aan AGBI verteld.

De Saudische prins Khaled zei dat hij aanvankelijk "enthousiast" was over het idee om een regionaal fonds te lanceren, dat al meer dan een jaar werd onderzocht, maar hij gaf toe dat "de tijd niet rijp is".

"Ik sluit het niet uit voor de nabije toekomst, maar momenteel komt er geen fonds," zei hij in de wandelgangen van de Abu Dhabi Finance Week.

"Ik heb veel vrijheid in hoe en wanneer KBW Ventures besluit te investeren. Met een fonds zou ik gebonden zijn aan bepaalde parameters - hoewel dit geen slechte zaak is, is het niet zo wendbaar als een zelfgefinancierde operatie."

Het wereldwijd beheerde vermogen steeg in de eerste helft van het jaar van iets meer dan $4 biljoen naar ongeveer $5,5 biljoen. De transactievolumes daalden naar een achtjarig dieptepunt, ongeveer 58 procent lager dan in H2 2024, volgens cijfers van het Dubai Future District Fund. 

"Durfkapitaal is er nog steeds, maar veel selectiever," zei prins Khaled. 

Hij zei dat de prioriteiten van KBW Ventures zijn veranderd, met een selectievere benadering van pre-seed en seed niveaus, terwijl er meer wordt geconcentreerd op latere financieringsrondes. 

"We vertragen niet, we verschuiven onze focus. Momenteel richt KBW Ventures zich voornamelijk op investeringen in snelgroeiende bedrijven in de groeifase bij Series A en hoger," zei hij.

De VS en GCC zijn verantwoordelijk voor het grootste deel van KBW's activiteiten. 

• Waarom KBW Ventures zijn fondsen dichter bij huis concentreert
• Saudische prins sluit zich aan bij ronde voor Amerikaanse alternatieve eiwitten startup
• IPO's aan de horizon voor Saudische startups terwijl VC-financiering meer dan $1 miljard bedraagt

In de Saudische markt blijft de interesse van investeerders het sterkst in fintech, logistiek, gezondheidstechnologie en onderwijstechnologie, volgens de minister van Investeringen van het koninkrijk, Khalid Al Falih, die in oktober sprak op het Future Investment Initiative in Riyadh.

Nieuwe sectoren waaronder kunst en cultuur, groene waterstof en ruimtevaart komen snel op als het volgende gebied voor kapitaalinvesteringen.

Foodtech, ooit een centraal onderdeel van KBW's portfolio, heeft de financiering voor startups wereldwijd zien dalen van $20,7 miljard in 2021 naar slechts $6 miljard in 2024, volgens gegevens van het bedrijfsinformatieplatform Crunchbase. 

Maar prins Khaled blijft optimistisch: "Dit is een herkalibratie. Zwakkere modellen zullen verdwijnen, maar topkwartiel platforms met echte vraag kunnen nu worden ondersteund tegen veel rationelere waarderingen." 

Structurele druk, zoals klimaatverandering, waterschaarste en prijsvolatiliteit, blijft de sector op lange termijn ondersteunen, zei hij.